Пресса о страховании, страховых компаниях и страховом рынке

Оптимизация инвестиционной деятельности для средних страховых компаний Введение к работе Актуальность исследования. В условиях глобализации финансовых рынков ускоренными темпами развивается национальный рынок страховых услуг. Его динамичное развитие зависит от использования эффективных инструментов управления диверсифицированной страховой деятельностью. Наряду с традиционными видами страхования бизнес-структур, которые защищают бизнес от рисков и способствуют снижению уровня финансовых потерь, развивается и инвестиционная деятельность страховых компаний, целью которой в современных условиях российской действительности является трансформация средств страховых резервов по краткосрочным видам страхования в среднесрочные или долгосрочные инвестиции. При этом временной инвестиционный разрыв характеризуется высокой степенью риска потери ликвидности и платежеспособности, и может быть вызван как неэффективным оперативным управлением, так и несоответствующим инвестиционной стратегии финансовым потенциалом, низким уровнем качества стратегического планирования. Интерес к проблемам управления инвестиционной деятельностью страховых компаний, как к объекту государственного регулирования, возрастает, подтверждением этого является совершенствование нормативно-правовой базы, регламентирующей инвестиционную деятельность российских страховщиков, а также введение в регламенты деятельности крупных страховых компаний стандартов рациональной системы управления. Однако некоторые проблемы эффективного управления инвестиционной деятельностью еще остаются недостаточно исследованными. Зачастую научный подход к управлению инвестиционной деятельностью большинства субъектов российского страхового бизнеса ограничивается стремлением, с одной стороны, выявить внутренние резервы страховой компании для расширения ее инвестиционного потенциала, а с другой - сформировать резервы оптимизации самой инвестиционной деятельности как таковой. В связи с этим требуется расширенный подход к управлению инвестиционной деятельностью страховой компании, ориентированный не только на результат этого процесса - чистый инвестиционный доход, но и на обоснование возможности снижения влияния отрицательных финансовых результатов реализации традиционных страховых услуг, что будет способствовать укреплению ее финансовой устойчивости.

Рискоориентированный подход к управлению инвестиционной деятельностью страховой организации

Получить подробную информацию о паевых инвестиционных фондах и услугах по индивидуальному доверительному управлению, ознакомиться с правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, а также иными документами можно по адресу: Российская Федерация, , город. Москва, улица Кожевническая, дом 14, строение 5, тел.: Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды.

Страхование инвестиций — один из видов имущественного страхования. Предназначено для защиты имущественных интересов субъектов инвестиционной деятельности от предприятия с целью извлечения дохода и получения прав на участие в управлении предприятием; • портфельные инвестиции.

В практике инвестирования страховые организации, к сожалению, далеко не всегда прибегают к сложным методам анализа надежности инвестиций. Тем не менее мировая практика показывает, что к числу надежных н безопасных относятся любые государственные ценные бумаги, особенно казначейские билеты и облигации. Достаточно надежны также облигации крупных, хорошо зарекомендовавших себя корпораций.

Самыми рискованными являются акции молодых наукоемких компаний. Так как наряду с гарантией надежности страховщик заинтересован получить и прибыль, при более высокой степени риска вложений, т. Принцип прибыльности Его соблюдение в отношении определенного вида активов означает возможность получения страховой организацией дохода от инвестиционной деятельности.

В целом ожидаемая инвестором страховщиком норма прибыли может быть представлена в виде суммы двух слагаемых — стандартной нормы прибыли по безрисковому виду инвестиций и дополнительной нормы прибыли, которая играет роль премии за повышенный риск надежности по данному виду инвестиций. Заметим, однако, что компенсацию за высокий риск несоблюдения принципа надежности для определенного вида инвестиций страховщик в виде дополнительной прибыли может и не получить.

Кроме того, необходимо помнить также и том, что по долгосрочным видам страхования страхователю обещан определенный уровень доходности и он учитывается при построении тарифной ставки. Именно поэтому дисконтирование страхового тарифа требует, чтобы реальная прибыльность инвестиционных операций была не менее нормы доходности, заложенной в тарифе. По указанной иричине страховые организации, которые проводят долгосрочное страхование, всегда проявляют повышенный интерес к высокодоходным долгосрочным ценным бумагам.

При формировании инвестиционного портфеля страховщик в первую очередь должен думать о своих обязательствах по страховым выплатам. Поэтому, хотя для него соблюдение принципа прибыльности не является главным, однако, как и для любой другой отрасли экономики, оно является важным.

В статье рассмотрены проблемы принятия инвестиционных решений с учетом политики риск-менеджмента страховщика. Показаны особенности формирования и структура управления инвестиционным портфелем страховой организации. Оптимизирована структура инвестиционного портфеля с учетом фактора риска для обеспечения компании конкурентных преимуществ в тарифной политике и достижения положительного финансового результата деятельности.

Срок публикации - от 1 месяца. Экономический спад негативно влияет на такие факторы развития страхового рынка, как покупательная способность населения, объем кредитования и активность на рынке продаж автомобилей.

Инвестиционная политика страховых компаний должна выбор стратегии управления во многом зависит от страхового портфеля.

Инвестиционная деятельность страховых компаний как способ эффективного управления финансами Инвестиционная деятельность страховых компаний как способ эффективного управления финансами Современное состояние страхового рынка Узбекистана, степень развития его инфраструктуры уже сейчас требуют дальнейшего совершенствования существующей системы формирования и использования финансовых ресурсов. Решение данной проблемы благоприятно отразится как на результатах финансовой деятельности отечественных страховщиков, так и на состоянии страхового рынка республики как такового.

, . инвестиции являются одним из значимых для страховых компаний направлений деятельности. Внимание к инвестиционной деятельности обуславливается существенным влиянием ее результатов на финансовое состояние страховой компании в целом. Финансовый результат — прибыль или убыток — в определенной мере является следствием и отражением правильности инвестиционной политики.

Эффективное инвестиционное управление страховыми активами

В предлагаемой статье анализируются особенности управления инвестиционным портфелем российских страховых организаций, связанного с выбором инвестиционных активов и принятием эффективных инвестиционных решений. Рассматриваются основные преимущества и недостатки инвестиционных стратегий, реализуемых страховыми организациями. .

16 мая года в Финансовом университете при Правительстве Российской Федерации с лекцией на тему: «Управление инвестиционным.

ИСЖ представляет собой комбинацию классического рискового страхования риски смерти, дожития, несчастные случаи и инвестиционного продукта, позволяющего выгодоприобретателю получить дополнительный негарантированный доход, зависящий от динамики выбранного клиентом базового актива фондового индекса, курса доллара, цен на нефть и проч. В случае досрочного расторжения договора клиент не получает назад всех уплаченных страховых взносов, но выкупная сумма, как правило, увеличивается пропорционально истекшему сроку страхования.

Обычный срок полиса ИСЖ — 3—5 лет. Впервые полисы ИСЖ для состоятельных клиентов появились в России в г. А сегодня практически все крупные розничные банки продают полисы ИСЖ населению. При этом в законодательстве ИСЖ как вид страхования жизни не был описан, требования по раскрытию клиентам информации о ключевых параметрах страховой программы и о возможных рисках не существовали, а статистика по соответствующим сборам и выплатам регулятором не велась.

Сейчас закон не обязывает страховщиков раскрывать доходность по ИСЖ, нет и соответствующей методологической базы.

Страхование инвестиционных рисков

Скачать электронную версию Библиографическое описание: Москва, апрель г. В современных условиях, когда российский страховой рынок демонстрирует устойчивые темпы роста, умение организовать инвестиционную деятельность и успешно управлять ею определяет успех страховой организации. Эффективным и основополагающим инструментом перспективного управления инвестиционной деятельностью является инвестиционная стратегия.

Разработка инвестиционной стратегии представляет собой масштабный творческий процесс, который включает оптимизацию структуры формируемых инвестиционных ресурсов и их распределения, постановку целей инвестиционной деятельности, выработку инвестиционной политики по наиболее важным аспектам инвестиционной деятельности [1, с.

В современных условиях функционирования российских страховых компаний управление инвестиционной деятельностью актуализирует вопросы.

В современных условиях страхование является одним из важнейших секторов экономики. Страхование гарантирует собственникам возмещение ущерба при гибели имущества и потере дохода, создает защищенность человека, обеспечивая тем самым социально-экономическую стабильность в обществе. Страховые компании концентрируют значительные денежные средства в форме страховых резервов и выступают в качестве серьезных инвесторов.

В России страховые инвестиции, пока не занимают ведущего места в инвестиционных процессах страны. Однако, на страховом рынке проявляются положительные тенденции. Страховщики постепенно приближаются к банкам по величине активов, находящихся под их управлением. На 1 января года активы крупнейших страховых компаний были меньше активов аналогичного числа банков почти в 50 раз. Через 2 года разрыв сократился до 25 раз. Инвестиционная деятельность страховщиков важна не только для экономики страны, но и для самих страховых компаний.

Так, убытки от основной деятельности могут быть покрыты за счет инвестиционного дохода.

ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Газпромбанк - Облигации плюс»

Страховая компания берет на себя обязательство размещать взимаемые со страхователей суммы премий на фондовом рынке как посредством создания специальных инвестиционных фондов, управляемых страх компанией, так и путем непосредственных вложений в определенные ценные бумаги в выгодные инвестиционные проекты.

К основным инвестиционным рискам страховщика, связанным непосредственно или косвенно с инвестиционной деятельностью страх организации, можно отнести: Влияние данного вида риска особенно существенно для рисковых видов страхования, договоры по которым носят краткосрочный характер, и выполнение обязательств связано с ограниченным временным периодом. Использование производных финансовых инструментов связано с потенциальным риском неправильной оценки кредитных, рыночных рисков и рисков ликвидности.

Основным нормативным документом, регламентирующим инвестиционную деятельность российских страховщиков, являются Правила размещения страховщиками средств страх резервов, утвержденные приказом Минфина России от 22 августа г. Принципы формирования инвестиционного портфеля:

8. УПРАВЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИОННЫМ РИСКОМ. Центральное место в задаче управления риском страховой организации отводится.

Существующая специфика деятельности страховой организации по осуществлению инвестиций, заключающаяся в первую очередь в ее подчиненности основной деятельности, обуславливает различные теоретические и практические проблемы при формировании и управлении инвестиционным портфелем. Поэтому формирование инвестиционного портфеля страховщиком должно осуществляться в соответствии с принятой инвестиционной политикой и с учетом обязательности соблюдения всех принципов инвестиционной деятельности.

Основой инвестиционной деятельности страховщика является инвестиционная стратегия, выступающая основным регулятором управления инвестиционным портфелем страховой компании и определяющая отбор инвестиционных инструментов в портфель. Формирование портфеля инвестиций страховщика должно происходить с учетом ряда факторов, непосредственно влияющих на разработку инвестиционной стратегии, которые подразделяются на внутренние и внешние. К внутренним факторам относятся уровень инвестиционной активности страховой компании, соответствующий характеру текущей страховой деятельности и перспективам ее развития; формирование инвестиционных ресурсов страховой компании; эффективность действующих в страховой компании систем анализа и контроля, а также уровень знаний факторов внешней среды и ряд других факторов.

В число внешних факторов входят экономическая ситуация в стране и регионе; конъюнктура инвестиционного рынка; экономико — правовые условия инвестиционной деятельности и др. В качестве отдельного фактора, оказывающего влияние на инвестиционную стратегию страховой компании, необходимо выделить государственное регулирование размещения средств страховых резервов компании, осуществляемое в целях повышения финансовой устойчивости страховой компании.

Инвестиционный портфель страховой компании может формироваться с помощью различных методов. На наш взгляд, невозможна да и нецелесообразна выработка единой системы по определению инвестиционных инструментов, а также их соотношения в структуре портфеля в связи с особенностями видов страховой деятельности и самой компании. Таким образом, следует ограничиваться лишь методическими рекомендациями по формированию страховщиками инвестиционных портфелей. Рассматривая вопрос о формировании портфеля, инвестор должен определить для себя значения основных параметров, которыми он будет руководствоваться.

В соответствии с первым подходом общий инвестиционный портфель страховой компании целесообразно представить в виде суммы трех частных портфелей, определяемых ввиду различий формирования активов страховой организации, делящихся на три группы, а именно: В отношении формирования каждого из этих частных портфелей необходимо применять самостоятельный подход, определяемый особенностями реализации принципа подчиненности инвестиционной деятельности для каждой из групп активов.

Частный инвестиционный портфель 1 ЧИПСО1 , связанный с выполнением страховых обязательств и формируемый из активов, покрывающих страховые резервы, стоимость которого определяется так:

Что такое инвестиционный доход по договору страхования жизни? Когда он выплачивается?